تم بناؤه في السنوات الأولى من القرن العشرين في عهد الشيخ زايد الأول وعلى يد ابنه الشيخ خليفة بن زايد بن خليفة.  بعد وفاة الشيخ خليفة الأول،  انتقل القصر إلى ابنه الشيخ محمد بن خليفة بن زايد الأول آل نهيان.  إذ كان يتميز بهيكله المربع وأبراج الزوايا البارزة وبوابة المدخل الكبيرة.